الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال

الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

الگوی سر و شانه از الگوهای برگشتی است. همان‌طور که از نام‌گذاری آن مشخص است، الگوهای برگشتی، الگوهایی هستند که روند قیمت پس از تشکیل الگو در آن‌ها تغییر جهت می‌دهد. الگوی سر و شانه، الگویی با سه قله است که دوتای بیرونی آن در ارتفاعی برابر و قله‌ی وسط از بقیه بلندتر است. در تحلیل تکنیکال، الگوی سر و شانه، نمودار خاصی را تشکیل می‌دهد که نشان‌گر تغییر بازار و شروع روند برگشتی است. طبق اطلاعات و تجربه‌های کسب‌شده، الگوی سر و شانه یکی از قابل‌اعتمادترین الگوهای برگشتی است. این الگو یکی از چند الگوی برتری است که با سطوح مختلفی از دقت، نشان می‌دهد روند صعودی یا نزولی سهم رو به پایان است.

معمولاً الگوی سر و شانه زمانی شکل می‌گیرد که قیمت سهم به سقف خود رسیده و بعد به کف آخرین حرکت صعودی خود برمی‌گردد. سپس قیمت از سقف قبلی بالاتر می‌رود تا دماغه را ساخته و بعد دوباره به کف اولیه‌ی خود باز می‌گردد. درنهایت، قیمت یک‌بار دیگر افزایش می‌یابد، اما این بار به قله‌ی اول رسیده و روند نزولی به خود می‌گیرد.

الگوی سر و شانه سقف

این الگو در پایان یک حرکت صعودی رخ‌داده و باعث تغییر جهت بازار و حرکت به سمت نزول قیمت می‌شود. در الگوی سر و شانه سقف، ما شاهد سه قله خواهیم بود. در بین این قله‌ها، قله وسط ارتفاع بیشتری نسبت به دو قله قبلی خود دارد که درواقع همان قسمت “سر” الگو هست و دو قله مجاور آن‌که ارتفاع کمتری دارند، شانه‌های چپ و راست را تشکیل می‌دهند. به تصاویر زیر دقت نمایید:

به‌منظور انجام معاملات با استفاده از این الگو، زمانی که حالت کلی الگو را در چارت پیدا کردید، باید منتظر شکسته شدن خط گردن بمانید. بهتر است شکست خط گردن پرقدرت انجام شود و سایر شرایط یک شکست مناسب را داشته باشد. درصورتی‌که قیمت با حرکت بسیار سریع و قوی خط گردن را شکست و شما از ورود به پوزیشن جا ماندید، بهتر است منتظر حرکت برگشتی (پولبک) به خط گردن الگو بمانید و سپس وارد پوزیشن شوید. نکته قابل‌توجه این است که در الگوهای سر و شانه، بین شانه چپ و سر باید واگرایی باشد، ایجاد واگرایی تأییدی بر تشکیل الگوی سر و شانه است.

اهمیت شیب‌خط گردن در الگوی سر و شانه سقف

خط گردن در الگوی سر و شانه سقف معمولاً شیب ملایم و رو به بالایی دارد. برخی اوقات این خط افقی می‌شود. ولی این دو حالت تفاوت چندانی باهم ندارند. هرگاه خط گردن در الگوی سر و شانه سقف دارای شیب نزولی شود، نشانه ضعیف بودن بازار است و اغلب به دنبال آن شانه راست ضعیفی نیز شکل می‌گیرد. تحلیل‌گر تا شکسته شدن خط گردن صبر می‌کند و اگر قصد فروش داشته باشد باید کمی بیشتر صبر کند؛ زیرا در حالتی که شیب‌خط کاهشی باشد اخطار فروش دیرتر صادر می‌شود. خط گردن صعودی نشانه قدرت بالای بازار است؛ ولی بازهم این مشکل وجود دارد که اخطار دیرهنگام صادر می‌شود.

تشخیص حد زیان و حد سود الگو (سر و شانه سقف)

حد زیان الگو، بالای شانه راست قرار می‌گیرد. البته در بعضی مواقع الگوهای سر و شانه‌ای به وجود می‌آیند که ارتفاع شانه راست و سر نزدیک است. در این حالت می‌توانید حد زیان را بالای قسمت سر قرار دهید تا حد ضرر مطمئن‌تری داشته باشید.

برای به دست آوردن حد سود کافی است فاصله قسمت سر تا خط گردن را اندازه‌گیری کرده و از مکانی که خط گردن شکسته می‌شود به سمت پایین اعمال کنید. به‌عنوان نمونه به تصویر زیر دقت نمایید:

الگوی سر و شانه کف

این الگو بانام سر و شانه معکوس هم شناخته می‌شود و نکات ذکرشده در مورد حد سود و ضرر در الگوی سر و شانه سقف نیز شامل این الگو می‌شود. این الگو بعد از یک حرکت نزولی شکل‌گرفته و باعث تغییر جهت حرکت بازار به سمت بالا خواهد شد. ساختار این الگو نیز از سه کف تشکیل‌شده است که کف میانی، عمق بیشتری نسبت به دو کف مجاور خود داشته و اصطلاحاً تشکیل‌دهنده بخش “سر” الگو هست. به‌منظور درک بهتر توضیحات ارائه‌شده، به تصویر زیر دقت نمایید:

همین‌طور به‌منظور آشنایی با این الگو در چارت واقعی، الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال به تصویر زیر دقت نمایید:

به‌منظور انجام معاملات با استفاده از این الگو، باید منتظر شکست خط گردن بود. به این شکل که هرچقدر شکست قوی‌تر انجام شود بهتر است. همچنین درصورتی‌که بعد از شکست خط گردن از ورود به پوزیشن جا ماندیم، باید منتظر پولبک به خط گردن ماند تا در آنجا بتوان با شرایط بهتری وارد پوزیشن خرید شد.

تشخیص حد زیان و حد سود الگو (سر و شانه کف)

در این الگو حد زیان، زیر شانه سمت راست قرار می‌گیرد؛ اما برای افرادی که قصد انتخاب حد زیان مطمئن‌تری دارند، زیر قسمت سر نیز جای مناسبی برای قرار دادن حد زیان است. البته این موضوع را در نظر داشته باشید که فاصله شانه راست تا سر بیش‌ازاندازه بزرگ نباشد. حد سود این الگو نیز برابر بافاصله سر تا خط گردن است که باید از نقطه‌ای که خط گردن شکسته می‌شود، به سمت بالا اعمال کنیم. به همین منظور برای درک بهتر به تصویر زیر دقت نمایید:

تفاوت‌های الگوهای سر و شانه سقف و کف

در الگوی بازگشتی سر و شانه معکوس نیز شکسته شدن خط گردن برای کامل شدن آن ضروری است و تکنیک‌های محاسبه قیمت‌های هدف مانند الگوی سر و شانه‌های سقف است. تنها تفاوت جزئی که در کف می‌تواند وجود داشته باشد این است که تمایل بیشتری برای حرکات بازگشتی به سمت گردن وجود دارد که بعد از موج نزولی اتفاق می‌افتد.

روش مناسب‌تر برای بررسی این تفاوت، این است که هر بازار پس از فقط یک رکود یا سکون می‌تواند نزول کند. کاهش تقاضا یا تمایل برای خرید در میان معامله گران اغلب برای هدایت بازار به سمت نزول کافی است؛ اما بازار پس از سکون و ناکارایی نمی‌تواند ناگهان صعود کند. قیمت‌ها تنها در صورت برتری یافتن تقاضا بر عرضه و هجوم بیشتر خریداران نسبت به فروشندگان می‌توانند صعود کند.

سخن آخر

الگوی سر و شانه، یکی از الگوهای بازگشتی است که پس از تشکیل ساختار الگو در انتهای روند، انتظار چرخش روند وجود دارد. در الگوی سر و شانه سقف، انتظار ریزش و در الگوی سر و شانه کف، انتظار رشد قیمت را خواهیم داشت. از این الگو می‌توان برای تشخیص‌ اصلاح‌های مقطعی نمودار و یا چرخش روند اصلی نمودار استفاده کرد.

جعبه | سرویس اشتراک ویدیو

کلیه حقوق این وب سایت متعلق به جعبه می باشد.
مسئولیت محتوای ویدئوهای بارگذاری شده با منتشرکننده است و سایت جعبه مسئولیتی در قبال آن ندارد.

افزایش بازدید ویدیوهای شما با استفاده از پلتفرم تبلیغات هوشمند سنجاق

آموزش رایگان بورس در شیراز | الگوی سر و شانه تحلیل تکنیکال | موسسه آوای مشاهیر

الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال چیست؟ الگوی سر و شانه در دسته ی الگوهای برگشتی قرار میگیرد. همان‌طور که از نام‌گذاری آن مشخص است، الگوهای برگشتی، الگوهایی هستند که روند قیمت پس از تشکیل الگو در آن‌ها تغییر جهت می‌دهد. الگوی سر و شانه، الگوییست با سه قله که دوتای بیرونی آن در ارتفاعی برابر و قله‌ی وسط از بقیه قله ها بلندترمی باشد. در تحلیل تکنیکال، الگوی سر و شانه، نمودار خاصی را تشکیل می‌دهد که نشان‌گر تغییر بازار و شروع روند برگشتی است. طبق اطلاعات و تجربه‌های کسب‌شده، الگوی سر و شانه یکی از قابل‌اعتمادترین الگوهای برگشتی است. این الگو یکی از چند الگوی برتری می دهد که با سطوح مختلفی از دقت، نشان می‌دهد روند نزولی یا صعودی سهم رو به پایان می باشد. به طور میانگین الگوی سر و شانه در بورس وقتی شکل می‌گیرد که قیمت سهم به سقف خود رسیده و بعد به کف آخرین حرکت صعودی خود برمی‌گردد. سپس قیمت از سقف قبلی بالاتر می‌رود تا دماغه را ساخته و بعد دوباره به کف اولیه‌ی خود باز می‌گردد. نهایتا، قیمت یک‌بار دیگر افزایش می‌یابد، اما این بار به قله‌ی اول رسیده و روند نزولی به خود می‌گیرد. الگوی سر و شانه سقف این الگو در انتهای یک حرکت صعودی رخ‌داده و باعث تغییر جهت بازار و حرکت به سمت نزول قیمت می گردد. در الگوی سر و شانه سقف، در بورس ما شاهد سه قله هستیم. در بین این قله‌ها، قله وسط ارتفاع بیشتری نسبت به دو قله قبلی خود دارد که درواقع همان قسمت “سر” الگو هست و دو قله مجاور آن‌که ارتفاع کمتری دارند، شانه‌های راست و چپ را تشکیل می‌دهند. هدف موسسه کارآفرین آوای مشاهیر: این ها پرسش هایی هستند که سعی شده در این ویدیو در موسسه کار آفرین آوای مشاهیر در راستای آموزش بورس در شیراز منتشر شده است . به طور مختصر پاسخ داده شوند. پس تا پایان با ما همراه باشید. از کجا شروع کنم؟ دوره جامع نوابغ بورس دوره معامله گری طلا دوره نوابغ توربو دوره رایگان اسطوره طلا شیب خط گردن در الگوی سر و شانه خط گردن در الگوی سر و شانه در بورس سقف به طور معمول شیبی ملایم و رو به بالایی دارد. در برخی اوقات این خط افقی می گردد. اما این دو حالت تفاوت زیادی با همدیگر ندارند. هرزمان خط گردن در الگوی سر و شانه سقف دارای شیب نزولی شود، نشانه ضعیف بودن بازار است و اغلب به دنبال آن شانه راست ضعیفی نیز شکل می‌گیرد. تحلیل‌گرها تا شکسته شدن خط گردن صبر می‌کند و اگر قصد فروش داشته باشند باید کمی بیشتر صبر کنند؛ زیرا در حالتی که شیب‌خط ،کاهشی باشد اخطار فروش دیرتر صادر می گردد. خط گردن صعودی نشانه قدرت بالای بازار است؛ ولی بازهم الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال این مشکل وجود دارد که اخطار دیرهنگام صادر می‌شود. حدضرر و حد سود در الگوی سر و شانه حد ضرر الگو، در بالای شانه راست قرار می‌گیرد. البته گاهی الگوهای سر و شانه‌ای به وجود می‌آیند که ارتفاع شانه راست و سر نزدیک می باشد. در این حالت می‌توانید حد ضرر را در بالای قسمت سر قرار دهید تا حد ضرر مطمئن‌تری داشته باشید. برای به دست آوردن حد سود کافی است فاصله قسمت سر تا خط گردن را اندازه‌گیری کرده و از مکانی که خط گردن شکسته می‌شود به سمت پایین اعمال کنید، مانند مثال در ویدیو عمل کنید. الگوی سر و شانه کف یا معکوس نام دیگر الگوی سر وشانه کف الگوی سر و شانه معکوس در بورس هم شناخته می‌شود و نکات ذکرشده در مورد حد سود و حد ضرر در الگوی سر و شانه سقف نیز شامل این الگو خواهد شد. این الگو بعد از یک حرکت نزولی شکل‌گرفته و باعث تغییر جهت حرکت بازار به سمت بالا خواهد شد. ساختار این الگو نیز از سه کف تشکیل‌شده است که کف میانی، عمق بیشتری نسبت به دو کف مجاور خود داشته و عمدتا تشکیل‌دهنده بخش “سر” الگو می باشد .

تحلیل تکنیکال 9 (الگوی سر و شانه)

در این جلسه از آموزش تحلیل تکنیکال ارزهای دیجیتال به الگوی سر و شانه (head and shoulders) که یکی از معتبر ترین الگو ها با درصد خطای پایین (حدود 3%) میپردازیم.

نوع الگو

الگوی سر و شانه به طور کلی دارای سه سقف و یا سه کف میباشد و دلیل این نامگذاری هم همین شباهت میباشد، این الگو از نوع الگو های بازگشتی میباشد که در سقف ها و کف های نمودار قیمت تشکیل میشود.

شکل الگو

برای شکل گیری این الگو ابتدا باید یک سقف (یا کف) و سپس یک سقف بالاتر (یا یک کف پایین تر) و در انتها یک سقف (یا کف) هم اندازه سقف اولی ایجاد شود، هرچه این تقارن بیشتر باشد الگوی ما از اعتبار بیشتری برخوردار است.

خط گردن

خطی که سقف های (و یا کف های) اول و سوم را بهم وصل میکند را خط گردن مینامند. هرچه این خط گردن افقی تر و صاف تر باشد معتبر تر خواهد بود.

روند شکل گیری

این الگو اکثرا در روند های صعودی تشکیل میشود ولی برای شکل گیری در روند های نزولی نیز مانعی ندارد.

اعتبار الگو

برای تایید اعتبار این الگو میتوانیم به حجم مبادلات نیز مراجعه بکنیم؛ در شکل گیری این الگو حجم معاملات همواره در حال کم شدن میباشد تا شکل گیری قله سوم و بعد از شکست الگو بهتر است که افزایش حجم را شاهد باشیم هرچند این موضوع الزام آور نیست ولی کاهش حجم در طول شکل گیری الگو است که به آن اعتبار میدهد.

هدف الگو

برای پیدا کردن هدف الگو کافی است فاصله خط گردن تا سقف (یا کف) دوم یا وسط را اندازه بگیریم و به همان مقدار به نقطه شکست نمودار اضافه کنیم تا بتوانیم هدف الگو را محاسبه کنیم.

انواع الگوی سر و شانه

به طور کلی این الگو دو نوع دارد که عبارت اند از:

• الگوی سر و شانه معکوس
• الگوی سر و شانه سقف

الگوی سر و شانه معکوس

در این نوع از الگو در کف نمودار تشکیل میشود کف اول را شانه چپ و کف سوم را شانه راست و کف دوم را نیز سر مینامند و خط متصل کننده شانه چپ و راست را خط گردن مینامند. این نوع از الگو در 80% مواقع در روند های صعودی و در 20% مواقع در روند های نزولی تشکیل میشود؛ ضمنا این الگو با درصد خطای 3% در 74% به هدف خود میرسد.

به شکل زیر دقت کنید:

همه چیز راجع به الگوی سر و شانه معکوس و کاربرد هایش و آموزش کار با آن

الگوی سر و شانه سقف

این الگو نیز در 80% مواقع در روند های صعودی تشکیل میشود و تنها در 20% در روند های نزولی مشاهده شده است و با درصد خطای 3% در 55% از مواقع به هدف الگو نیز میرسد؛ این الگو نیز همانند الگوی سر و شانه معکوس است تنها با این تفاوت که به جای داشتن سه تا کف دارای سه سقف قیمتی میباشد که وسطی (سر) بالاتر و دو سقف کناری (شانه ها) پایین تر و در امتداد هم (خط گردن) قرار دارند.

به شکل زیر دقت کنید:

همه چیز راجع به الگوی سر و شانه سقف و کاربرد هایش و آموزش کار با آن

نکته آخر

خط گردن میتواند شیب دار نیز هم باشد و تفاوت در قله های چپ و راست نیز میتواند وجود داشته باشد ولی هرچه این مقدار کمتر باشد الگوی ما معتبر تر و ایده‌آل تر خواهد بود.

الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال چیست؟ + روش معامله

سر و شانه ؛ الگویی مشهور در تحلیل تکنیکال که زمانی روی نمودار دیده می‌شود باید آماده ریزش قیمت و یک حرکت نزولی وحشتناک باشیم. طی این مطلب،بتا بهرگیری از سایت اینوستوپدیا، در آغاز به شکل کامل با الگوی سر و شانه و الگوی سر و شانه معکوس (صعودی) آشنا خواهید شد و سپس شیوه انجام معامله با کمک این الگوها را به شما آموزش خواهیم داد.

الگوی سر و شانه چیست؟

الگوی سر و شانه (Head And Shoulders) یکی از مهم ترین الگوها جهت تحلیل تکنیکال در بازارهای مالی میباشد. این الگو که از لحاظ ظاهر، از ساده ترین الگوها به شمار می‌رود و جهت عمده تحلیل‌گران به سهولت قابل شناسایی میباشد، از یک خط مبنا (خط گردن) با سه قله (سقف قیمتی) درست شده و قله مرکز، بالاترین سطح میباشد.

سر و شانه یک الگوی ریزشی در نمودار قیمت یک دارایی میباشد و تغییر حرکت از صعودی به نزولی را بیان میکند. زمانی که یک تحلیل‌گر چنین الگویی را تأیید می‌کند، متوجه می‌شویم که حرکت افزایشی احتمالاً پایان یافته است و بازار وارد روند ریزش خود شده است.

علاوه بر این، الگوی سر و شانه را به صورت معکوس هم می‌توان جهت تغییر حرکت از نزولی به صعودی استفاده نمود. در این حالت، سر و شانه معکوس (Inverse Head And Shoulders) یا همان سر و شانه کف (Head And Shoulders Bottom) که صعودی میباشد، از یک خط مبنا و سه دره (کف قیمت) ساخته میشود، به شکلی که دره وسط در پایین‌ترین سطح قرار خواهد گرفت.

با این حساب الگوی سر و شانه به شکل معمولی، نوید ریزش را میدهد و سقف قیمت را نمایان میکند. اگر همین الگو به شکل برعکس مشاهده شود، صعودی خواهد بود و کف الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال قیمت را نمایان میکند.

الگوی سر و شانه را در تمام بازه‌های زمانی (تایم فریم‌ها) می‌توان پیدا کرد و لذا تمام معامله‌گران و سرمایه‌گذاران قادرند از آن بهره ببرند. این الگوی نموداری، به معامله‌گر کمک میرساند سطوح مهم و اصلی مانند نقاط ورود به معامله، میزان ضرر (فروش اضطراری) و اهداف قیمت را معین نمایند.

به یاد داشته باشید مثل تمام الگوها، در شناسایی این الگو هم امکان اشتباه از طرف تحلیل‌گر وجود خواهد داشت و هیچوقت نمی‌توان از تکمیل یک الگوی سر و شانه اطمینان ۱۰۰ درصدی داشت.

شکل الگو در نمودار

در آغاز، به شکل‌گیری الگوی سر و شانه نگاهی می‌اندازیم و بعد از آن الگوی معکوسِ آن را مورد بررسی قرار خواهیم داد.

شکل‌گیری الگوی سر و شانه

• شانه چپ: افزایش قیمت، ساخت یک قله و ریزش قیمت
• سر: افزایش دوباره قیمت و شکل‌گیری قله‌ای بالاتر
• شانه راست: ریزش مجدد قیمت، افزایشی جهت ایجاد قله راست الگو (با ارتفاعی کمتر از قله سر) و سپس ریزش ناگهانی قیمت

الگوی سر و شانه کمتر به شکل کامل شکل می‌گیرد؛ در حقیقت ، امکان دارد بین شانه‌ها و سر، حرکات دیگری نیز مشاهده شود.

به خاطر داشته باشید روندِ پشت یک الگوی سر و شانه صعودی میباشد. لذا در زمان شناسایی این الگو به روند پشت آن هم دقت کنید.

شکل‌گیری الگوی سر و شانه معکوس

• شانه چپ: ریزش قیمت، ساخت یک دره و سپس افزایش قیمت
• سر: ریزش مجدد قیمت تا ساخت دره‌ای پایین‌تر
• شانه راست: افزایش و سپس ریزش قیمت و شکل گرفتن دره‌ سمت راست

شکل‌گیری الگوی سر و شانه معکوس هم کمتر به صورت کامل قابل مشاهده میباشد و امکان دارد بین شانه‌ها و سر، روند حرکات دیگری قابل مشاهده باشد.

به خاطر داشته باشید روند پشت یک الگوی سر و شانه معکوس ریزشی میباشد. لذا در زمان شناسایی این الگو به حرکات پشت آن هم دقت نمایید.

ترسیم خط گردن

خط گردن (neckline) سطح حمایت یا مقاومتی میباشد که معامله‌گرها جهت تعیین محدوده‌های مورد نظر و استراتژیک به جهت سفارش‌گذاری بهره میبرند. در واقع در الگوی سر و شانه ، هنگامی که شانه سمت راست به زیر خط گردن برسد، نشان دهنده شکسته‌شدن حمایت و ریزش بیشتر قیمت میباشد. در الگوی سر و شانه معکوس این حرکت برعکس است و زمانی که شانه سمت راست به بالای خط گردن برسد، نشان دهنده شکست مقاومت و ادامه افزایش میباشد.

جهت ترسیم خط گردن، نخستین قدم مشخص‌کردن شانه چپ، سر و شانه راست روی نمودار میباشد. در الگوی سر و شانه‌، کف قیمتیِ پس از شانه چپ و همچنین کف قیمتیِ پس از سرِ الگو را به یکدیگر وصل می‌کنیم تا «خط گردن» ترسیم گردد؛ این خط در نمودارهای بالا با خط آبی نشان داده شده میباشد.

علاوه بر این، در الگوی سر و شانه معکوس، اوج نرخ بعد از شانه چپ را به اوج قیمت بعد از سر وصل و به این صورت خط گردن این الگو را ترسیم می‌کنیم.

بعد از تکمیل‌شدن سر و شانه، قیمت اغلب به‌اندازه فاصله سر تا خط گردن سقوط می‌کند. همچنین بعد از تکمیل‌شدن الگوی سر و شانه معکوس، قیمت اغلب به‌اندازه فاصله سر تا خط گردن، افزایش خواهد داشت.

در قسمت بعد در مورد اهمیت و کاربرد خط گردن توضیح خواهیم داد.

شیوه معامله با این الگو

جهت استفاده از این الگو، حتماً باید تا کامل‌شدن الگو صبر داشته باشیم، زیرا امکان دارد الگو اصلاً کامل نشود یا الگویی که قسمتی از آن شکل گرفته، در آینده تکمیل نگردد. الگوهایی را که قسمتی یا نیمی از آنها کامل شده است، باید زیر نظر داشته باشیم. با این وجود، تا هنگامی که الگو خط گردن را قطع نکند، هیچ معامله‌ای را نباید بر اساس آن صورت داد.

بعد از مشاهده سر و شانه روی نمودار، باید منتظر بمانیم تا پس از رسیدن به قلهٔ شانه راست، روند قیمت از خط گردن پایین‌تر برود. در خصوص سر و شانه معکوس هم باید منتظر شکل‌گیری شانه راست و همچنین حرکات قیمت بالاتر از خط گردن بمانیم.

بعد از تکمیل الگو، می‌توانید معامله خود را شروع کنید. معامله را از پیش برنامه‌ریزی نمایید و نقاط ورود، حد ضرر و هدف سود خود را ذکر کنید. علاوه بر این، هر متغیر دیگری را که امکان دارد حد ضرر یا هدف سود شما را تغییر دهد، در نظر داشته باشید.

مشهور ترین و معمول‌ترین نقطه ورود به معامله در محدودهٔ تقاطع خط گردن و روند شکل می‌گیرد. نقطه دیگر ورود به معامله، احتیاج به صبر و حوصله زیادتری خواهد داشت و ممکگن است که حرکت به شکل کامل از دست برود. در این حالت، بعد از قطع خط گردن، معامله‌گر باید جهت پولبک (pullback) و روند بازگشتی دوباره به طرف خط گردن منتظر بماند. این شیوه کمی محافظه‌کارانه‌‌تر و محتاطانه‌‌تر میباشد، زیرا می‌توانیم حرکت روند را در مشاهده کنیم که آیا از مسیر اصلاح جزئی دست برمیدارد و جهت شکست نخسیتن را دوباره پیش می‌گیرد یا خیر. در حالتی که قیمت در جهت شکست به حرکت خود ادامه دهد، امکان دارد موقعیت معامله به‌کل از دست برود. هر دو شیوه ورود به معامله در نمودار زیر نشان داده شده است.

تعیین حد ضرر

در الگوی سر و شانه ، حد ضرر درست بالاتر از شانه راست قرار خواهد گرفت. علاوه بر این، از محدوده‌ی سر الگو نیز می‌توان به‌عنوان حد ضرر استفاده نمود، ولی این سطح، ریسک بیشتری هم به همراه خواهد داشت و نسبت سود به زیان الگو را کمتر میکند.

در الگوی سر و شانه معکوس ، حد ضرر را می‌توان درست زیر شانه راست مشخص نمود. در این الگو هم می‌توانیم حد ضرر را روی سر الگو تنظیم نماییم. با این وجود، این فعالیت نیز معامله‌گر را در معرض ریسک بیشتری قرار خواهد داد. در نمودار بالا، حد ضرر روی ۱۰۴ دلار (درست زیر شانه راست) مشخص گردیده است.

تعیین هدف سود

بعد از تکمیل‌شدن الگوی سر و شانه یا الگوی سر و شانه معکوس، نرخ به‌اندازه فاصله میان سر تا خط گردن کاهش یا افزایش خواهد داشت.

در واقع، هدف یا حد سود برای این الگو، تفاوت قیمت بین سر و پایین‌ترین سطح (کف) در هر کدام از شانه‌ها میباشد. این اختلاف قیمت از خط گردن کم می‌شود تا هدف سود در مسیر ریزشی به دست آید. برای الگوی سر و شانه معکوس نیز این اختلاف قیمت به خط گردن افزوده خواهد شد تا هدف قیمت و نقطه سود در مسیر صعودی معین گردد.

به‌عنوان نمونه، بر اساس تصویر بالا، هدف سود جهت سر و شانه معکوس به این ترتیب محاسبه میگردد:

۱۱ دلار ₌ (الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال سر یا همان کمترین اندازه قیمت) ۱۰۲ دلار ₋ (بیشترین اندازه قیمت بعد از شانه چپ) ۱۱۳ دلار

اختلاف این دو قیمت به خط گردن افزوده می‌شود (در الگوی سر و شانه معمولی، کم می‌شود). اگر ۱۱۳ را با ۱۱ جمع کنیم، حاصل ۱۲۴ خواهد شد و با این حساب باید سفارش خود را روی ۱۲۴ تنظیم نماییم تا با سود کامل از بازار خارج گردیم.

برخی اوقات، سرمایه‌گذاران بعد از مشخص‌شدن خط گردن، جهت رسیدن به هدف سود ایده‌آل خود میبایست مدت زمان زیادی (تا چند ماه) منتظر بمانند. نظارت مستمر و زمان‌مند بر حرکت معاملات قادر است به شما در پیش‌بینی نتایج آنها کمک داشته باشد. علاوه بر این معامله‌گران حرفه‌ای به تازه‌کارها پیشنهاد میکنند اندکی احتیاط به خرج دهند و سود خود را کم تر از حد انتظار در نظر بگیرند، زیرا بعضی اوقات الگوها با کمی اختلاف تکمیل خواهند شد.

دلایل کارآمدبودن در معامله

هیچ الگویی بدون مشکل نیست و هیچ الگویی همواره مؤثر و مفید نخواهد بود. با این وجود، دلایل زیادی وجود دارد که بیان میکند چرا الگوی سر و شانه حداقل روی کاغذ موثر میباشد. در این قسمت ، به قابلیت های جالب الگوی سر و شانه اشاره خواهیم داشت، ولی این توضیحات برای هر دو نوع سر و شانه صدق میکند:

• با رسیدن قیمت به سقف بازار (سر)، فروشندگان وارد بازار میگردند و فشار خرید کاهش میابد.
• با نزدیک‌شدن به خط گردن، افراد زیادی که در موج آخر، با قیمتی بیشتر یا در حرکت افزایش قیمت در شانه راست خرید انجام داده اند، دچار ضرر زیادی می‌شوند. در حقیقت، افراد زیادی در این قسمت از موقعیت‌های خود خارج می‌شوند و نرخ را به‌سمت هدف سود یادی میکنند.
• مشخص کردن حد ضرر بالای شانه راست از این رو منطقی میباشد که حرکت به‌سمت پایین تغییر مسیر داده است و شانه راست، در حقیقت قله‌ای با ارتفاع کمتر نسبت به سر میباشد. لذا، تا هنگامی که روند دوباره به‌سمت بالا تغییر جهت ندهد، شانه راست شکسته نخواهد شد.
• حد سود با این فرض مشخص میشود که بسیاری از معامله‌گرهایی که اشتباه کرده‌اند یا دارایی موردنظر را در زمان نامناسبی خرداری کرده اند، از موقعیت‌های خود خارج میگردند. بنابراین، حرکتی اصلاحی با اندازه‌ای مساوی با مقدار رشدِ قبل از آن، شکل میگیرد.
• خط گردن سطحی میباشد که در آن، خیلی از معامله‌گرها دچار ضرر و از موقعیت‌های خود خارج میگردند؛ بنابراین، حرکت را به سرف هدف قیمت سوق می‌دهند.
• حجم معاملات را نیز می‌توان در نظر گرفت. در طول الگوهای سر و شانه معکوس، بهتر است حجم معاملاتی بعد از خط گردن افزایش یابد. این موضوع نشان‌دهنده افزایش علاقه به خرید میباشد که می‌تواند الگوی سر و شانه سقف و کف در تحلیل تکنیکال قیمت را به‌سمت هدف یاری دهد. نزول حجم خرید بیان‌گر بی‌علاقگی معامله‌گران به حرکت افزایشی میباشد و می‌تواند حاکی از بدبینی سرمایه‌گذاران باشد.

مشکلات معامله‌گری با این الگو

همان‌طور که پیش‌تر گفتیم، این الگو نیز با معضلاتی همراه میباشد . بعضی از مشکلات احتمالی در معامله‌گری با استفاده از سر و شانه به این صورت است:

• شما باید الگوها را تشخیص دهید و حرکت شکل‌گیری آنها را دنبال نمایید. با این وجود، تا هنگامی که الگو تکمیل نشده است، نباید از این استراتژی استفاده کنید. این امر قادر است زمان‌بَر و طولانی باشد.
• الگوی سر و شانه همیشه جواب نخواهد داد. برخی اوقات روند با حد ضرر تماس پیدا خواهد کرد و معامله از دست خواهد رفت.
• هدف سود اغلب محقق نمی‌شود. لذا ، معامله‌گرها بهتر است متغیرهایی را که بر خروج آنها از بازار تأثیرگذار میباشد ، به‌دقت مشخص کنند.
• این الگو همواره راه معامله‌ را هموار نخواهد کرد. به‌عنوان نمونه، اگر در حین شکل‌گیری یکی از شانه‌ها، افت قابل‌توجهی به سبب اتفاقی پیش‌بینی‌نشده پیش آید، امکان دارد هدف قیمت محاسبه‌شده به دست نیاید.
• الگوها بیشتر به شکل ذهنی روی نمودار پیاده می‌شوند. یک معامله‌گر امکان دارد شانه‌ای از الگو را ببیند و معامله‌گر دیگر آن را تشخیص ندهد. قبل از ورود به معاملات مطابق الگوها، با نگاهی به توضیحات کلی بالا، تعریف کنید که وضعیت و الگوی مورد نظر شما چه باید باشد.

سخن پایانی

سر و شانه در تمام بازه‌های زمانی رخ میدهد و به‌لحاظ بصری قابل مشاهده است. باد اینکه این الگو گاهی به شکل ذهنی پیاده‌سازی می‌شود، ولی شکل کامل آن می‌تواند نقاط ورودی، حد ضرر و هدف سود را معین کند تا اجرای یک استراتژی معاملاتی آسان‌تر گردد. الگوی سر و شانه، به‌ترتیب از شانه چپ، سر و سپس شانه راست تشکیل شده است. معمول ترین نقطه ورود به معامله، تقاطع روند قیمت با خط گردن الگو میباشد . در این وضعیت ، حد ضرر بالاتر (در سر و شانه) یا پایین‌تر (در سر و شانه معکوس) از شانه راست مشخص می‌شود. هدف و حد سود نیز از تفاوت میان سقف و کف با الگو به‌اضافه (در سر و شانه معکوس) یا کسر (در سر و شانه) از خط گردن به دست خواهد آمد. این سیستم کامل و بی‌ایراد نخواهد بود، ولی شیوه ای را برای معاملات بازارها مطابق با حرکات منطقی قیمت برای شما فراهم خواهد کرد.

الگوی سر و شانه چیست ؟+ تشخیص الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

در ادامه سری مطالب آموزشی بورس پرتال دلبرانه قصد داریم به الگوی سر و شانه بپردازیم.

الگوی سر و شانه ها یک شکل نمودار است که به عنوان یک خط پایه با سه قله ظاهر می شود.

دو قسمت بیرونی نزدیک به هم هستند و وسط آنها بیشترین است.

در تجزیه و تحلیل فنی ، الگوی سر و شانه ها شکل خاصی از نمودار را توصیف می کند که تغییر روند صعودی به نزولی را پیش بینی می کند.

اعتقاد بر این است که الگوی سر و شانه ها یکی از قابل اعتمادترین الگوهای برگشت روند است.

الگوی سر و شانه چیست؟+ تشخیص الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال

الگوها در چارت و نمودار بعنوان یک قرار توافقی جمعی در بین سرمایه گذاران مطرح بوده

که با دیدن علائمی مشخص،همگی با هم تصمیم به خرید یا فروش میگیرند.

آنچه صحت عملکرد روند الگوها اعم از گسترشی و یا برگشتی را معتبر میکنه اینه که جمع کثیری از سرمایه گذاران توافق کرده اند

که با دیدن این علائم خاص یک تصمیم واحد بگیرند.

لذا اقدام جمعی سرمایه گذاران به خرید یک سهم با مشاهده یک الگو به تشکیل صف خرید و افزایش قیمت و در نتیجه صحت عملکرد الگو کمک میکند.

و برعکس ، اقدام جمعی آنها به فروش باعث ایجاد صف فروش خواهند شد.

یکی از این الگوها که رده الگوهای برگشتی طبقه بندی می شوند الگوی سر و شانه هست که :

به دو نوع سر و شانه سقف و سر و شانه کف یا معکوس تقسیم میشوند:

الگوی سر و شانه سقف

وجود موارد زیر دراثباط تشکیل الگوی سر و شانه سقف برابر تصویر فوق الزامی است :

1. قیمت در کانالی صعودی ابتدا قله A ایجاد کرده و در ادامه پس اصلاح قیمت تا نقطه B کاهش می یابد
2. مجددا قیمت افزایش یافته تا قله C را تشکیل می دهد که الزاما بالاتر از قله A خواهد بود.
3. باز قیمت تا نقطه D کاهش یافته که الزاما برابر نقطه B نیست و می تواند کمی بالاتر یا پایینتر از آن باشد .در تصویر فوق نقاط B و D برابر فرض شده اند.
4. سپس مجددا قیمت افزایش یافته تا به قله E برسد که حتما از قله C پایینتر است ولی می تواند همسطح A نباشد.
5. در ادامه قیمت تا نقطه F کاهش می یابد . در این صورت الگوی سر و شانه تشکیل شده است.

مفاهیم الگو به شرح زیر است:

نقطه C که بالاترین نقطه در نموار است را سر الگو می نامند

نقطه A و نقطه E که قله هایی کوتاهتر از C دارند را شانه الگو می نامند

خطی که نقاط B را به D متصل کرده و ادامه می یابد را خط گردن می نامند.

این خط الزاما افقی نبوده و می تواند مورب باشد.

تفسیر الگو

با تشکیل این الگو ، اگر قیمت تا نقطه F کاهش یافت ، سیگنال روند کاهشی قیمت صادر شده

و قیمت ابتدا یکبار دیگر تا خط گردن بالا رفته و سپس مجددا کاهش می یابد.

میزان کاهشی که در وهله اول انتظار داریم اتفاق بیافتد و در تصویر به نام TP1 و به رنگ قرمز نشان داده شده

برابر میزان فاصله خط گردن تا سر الگو یعنی نقطه C هست. این نقطه خط حمایت اولیه الگو را تشکیل میدهد.

اما اگر قیمت بتواند این نقطه حمایت را بشکند ، حمایت بعدی به اندازه TP2 و برابر ۱۰۰ درصد روند صعودی تا قله C خواهد بود.

چند نکته در خصوص الگوها مشترک هست که با رعایت شود

اول

ما نباید دچار هیجان عرضه و تقاضا و شاخص و این قبیل موارد شویم.

بلکه با یک استراتژی مشخص تا زمانیکه سیگنال خرید صادر شده ،

خرید کنیم و حد ضرر و سود هم طبق مفاهیم و خطوط حمایت و مقاومت و اندیکاتورها و الگوها تنظیم کنیم.

و دیگه هر روز با مشاهده تعداد خریداران و بالا پایین رفتن قیمت حد و اندازه را دستکاری نکنیم.

البته اگر بعد از ورود به بازار سیگنالی خلاف جهت روند دریافت کردیم میتوانیم نسبت به اصلاح حد ضرر و سود اقدام کنیم.

همانطور که با دریافت سیگنال گسترشی می توانیم هدف را بالاتر در نظر بگیریم.

اما دقت داشته باشیم که این کار نباید هر روز با تغییر روند موقت صورت بگیره.

قیمت ورود و خروج از بازار دقیقا برابر سیگنالها انجام شود و از اوردر گذاری در قیمتهای بینابینی خودداری شود.

سوم

تا زمانیکه یک الگو بطور کامل تشکیل نشده از پیشگویی خودداری شود.

بارها دیده شده فردی با مشاهده نیمی از الگو اقدام به پیشگویی و رسم مابقی الگو طبق ذهن خود نموده ،

ولی در ادامه نه تنها آن الگو تشکیل نشده بلکه الگوی مخالف نظر آن فرد تشکیل شده است.

چهارم

در بازار سرمایه همانطور که ممکنه فرصتها به زودی از دست برود ، ولی عجولانه تصمیم گرفتن هم باعث ضررهای جبران ناپذیر میشه.

برابر تصویر فوق چنانچه شما مالک یک سهم هستید و آن را در روزهای قبل خریده اید ،

بهترین نقطه برای خروج از بازار و نقد کردن سهمتون نقطه G هست .

دقت کنید زمانیکه قیمت به نقطه C رسیده ما به دلیل اینکه قیمت هنوز در کانال صعودی هست تصمیمی به فروش نمیگیریم

و انتظارمون این هست که پس از کاهش قیمت مجددا قله ای بالاتر از C را فتح کند و اگر از قبل هدفمان را روی C گذاشته ایم ،

حتی باید هدف را بالاتر هم ببریم.

اما اگر قیمت از خط گردن پایینتر آمد دیگه با اطمینان میتونیم بگیم که الگوی سر و شانه تشکیل شده و سهاممون رو هم بفروشیم.

ضمنا اگر مالک این سهم نیستید باز باید بدانید که این سهم در حال حاضر ارزش خرید ندارد

و اینطور تصور نکنید که قیمت به کف رسیده و در آینده مجددا به قله های A و E ویا حتی C میرسد

چرا که بقیه سرمایه گذارانی که مسلط به علم بازار سرمایه هستند این اصول را پذیرفته اند که این الگو سیگنال فروش است .

اگر میبینید در این قیمتها هم معاملات خرید انجام میشه قطعا به این دلیل است که عده ای علم و سواد بورس را ندارند

و یا با موج موقتی بازار حرکت میکنند.

هدف الگوها و اندیکاتورها این است که قبل از تشکیل صف های خرید و فروش به شما سیگنال بده و شما زودتر از بازار و سایرین عمل کنید.

وگرنه زمان طلایی بازار را از دست داده اید. چه بسا زمانی شما متوجه فروش سهم شوید

که آن سهم تبدیل به صف فروش شده باشه و دیگر خریداری برای سهمتان وجود نداشته باشه و ناچارا همراه با موج به قعر قیمتهای اولیه خرید برگردید.

الگوی سر و شانه کف یا برگشتی

در تصویر بالا، الگوی سر و شانه کف یا معکوس را هم ملاحظه میکنید که به دلیل مشابهت با الگوی قبل ولی در خلاف جهت ، از ذکر جزییات خودداری میکنم.

نحوه شکل گیری الگوی سر و شانه Head And Shoulders Pattern

✓یک بازار صعودی در نهایت می­ ایستد و نیروهای عرضه و تقاضا در تعادل قرار میگیرند.

✓در نقطه اوج، فروشندگان وارد بازار میشوند(شانه چپ) و بازار کاهش میابد(شکل گیری خط گردن).

✓سپس خریداران وارد بازار میشوند و بازار را تا نقطه اوج جدید (سر) بالا میبرند.

✓سپس نقطه اوج جدید مجدد کاهش میابد و خط گردن مجدد تست میشود.

✓حال، خریداران مجدد وارد بازار میشوند، اما نمیتوانند به اوج قبلی برسند و نقطه اوجی که شکل میدهند به عنوان شانه راست شناخته میشود.

سپس بازار کاهش میابد و مجدد خط گردن را تست میکند. خط روند در این الگو باید از ابتدای خط گردن تا انتهای آن رسم شود.

به مثال زیر توجه کنید:

ویژگی‌ های الگوی سر و شانه کف

در انتهای روند نزولی شکل ‌می‌گیرد.

پس از شکل‌گیری دره‌ای پایین‌تر از دره قبلی شاهد این هستیم که قیمت تمایلی به رسیدن قیمت کف قبل را ندارد .

بنابراین دره‌ای بالاتر از دره قبل ایجاد ‌می‌شود، در نهایت ما سه پیوت خواهیم داشت

که پیوت یا دره وسط نسبت به دو پیوت چپ و راست از عمق بیشتری برخوردار هست .

دره چپ را به اصطلاح شانه چپ ‌می‌نامیم و حجم معاملات اوراق بهادار به مراتب پایین‌تر را شاهد هستیم.

دره راست را هم اصطلاحاً شانه راست نام گذاری ‌می‌کنیم، حجم معاملات بورس نسبت به دو دره دیگر افزایش ‌می‌یابد.

دره ما بین شانه راست و چپ سر نام دارد که حجم معاملات، متعادلی را در این دره شاهد هستیم.

اگر دو سقف الگوی سر و شانه کف را به هم متصل کنیم ،خطی حاصل ‌می‌شود که اصطلاحاً به آن خط گردن گفته ‌می‌شود.

الگو با شکسته شدن خط گردن کامل ‌می‌شود.

تارگت یا هدف قیمتی چارت پترن در گام نخست به اندازه موج سر بعد از شکست خط گردن صعود خواهد داشت.

هدف صعود قیمت در گام دوم تقریبا به اندازه موج وارد شده به الگوی سر و شانه کف ‌می‌باشد.

معمولا بعد از شکست خط گردن الگوی سر و شانه کف شاهد حجم‌ خرید بالا در اوراق بهادار خواهیم بود.

ویژگی‌ های الگوی سر و شانه سقف

در انتهای روند صعودی شکل ‌می‌گیرد.

پس از شکل‌گیری قله ای بالای قله قبلی شاهد این هستیم که قیمت تمایلی به رسیدن قیمت قله قبل ندارد.

بنابراین قله کوچکتر از قله قبل ایجاد ‌می‌شود،در نهایت ما سه قله خواهیم داشت

که قله وسط نسبت به قله چپ و راست از ارتفاع بیشتری برخوردار هست .

قله چپ را به اصطلاح شانه چپ ‌می‌نامیم و حجم معاملات به مراتب بالاتری را در بازار بورس شاهد هستیم.

قله راست را هم اصطلاحا شانه راست نام گذاری ‌می‌کنیم، حجم معاملات بورس نسبت به دو قله دیگر کاهش ‌می‌یابد .

قله ما بین شانه راست و چپ سر نام دارد که حجم معاملات متعادلی را در این قله شاهد هستیم.

اگر دو کف الگوی سر و شانه سقف را به هم متصل کنیم، خطی حاصل ‌می‌شود که اصطلاحا به آن خط گردن گفته ‌می‌شود .

الگو با شکسته شدن خط گردن کامل ‌می‌شود.

تارگت یا هدف قیمتی چارت پترن در گام نخست به اندازه موج سر بعد از شکست خط گردن ریزش خواهد داشت .

هدف ریزش قیمت در گام دوم تقریبا به اندازه موج وارد شده به الگوی سر و شانه سقف ‌می‌باشد.

معمولاً بعد از شکست خط گردن الگوی سر و شانه سقف شاهد حجم‌های فروش بالا در سهام خواهیم بود.

☑ در نتیجه

تفاوتی که میان الگوی سرو شانه سقف و الگوی سر و شانه کف وجود دارد

روند ما قبل تشکیل چارت پترن هست که الگوی سر و شانه کف در انتهای روند نزولی شکل ‌می‌گیرد

و الگوی سرو شانه سقف در انتهای روند صعودی شکل می‌گیرد.

در الگوی سرو شانه سقف انتظار ریزش را داریم و در الگوی سر وشانه کف انتظار رشد قیمت را خواهیم داشت.